Где золотая середина?

Все зависит от аудитории, с которой вы сталкиваетесь. Если, например, мы возьмем современных учеников, то первое суждение несомненно будет ближе к истине. Всякую завышенную отметку, всякую мягкость со стороны педагога учащиеся воспринимают не только безо всякой благодарности, но наоборот: как свидетельство слабости преподавателя, подтверждение того, что из него можно и дальше вить веревки. Тяжело в этом сознаваться, но по крайней мере в отношении детей (не всех разумеется, но большинства) злополучная русская пословица права: не делай добра, не получишь зла...

Считаю, что оба правила работают.
Самое главное, самому оставаться человеком!

Поступать, на мой взгляд, нужно так, чтоб быть в ладу с собственной совестью.

Первое - это то, как мы поступаем сами, а второе от нас не зависит. Поэтому, я считаю, тут нет никакого правила. Жизнь сама поставит все точки.